原标题：恒力石化股份有限公司关于控股子公司江苏恒力化纤股份有限公司公司债券发行预案公告
证券代码：600346证券简称：恒力股份公告编号：2016-094
恒力石化股份有限公司关于控股
子公司江苏恒力化纤股份有限公司
公司债券发行预案公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
一、关于江苏恒力化纤股份有限公司符合发行公司债券条件的说明
根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》以及《公司债券发行与交易管理办法》等有关法律、法规和规范性文件的规定，恒力石化股份有限公司（以下简称“公司”）董事会将江苏恒力化纤股份有限公司（以下简称“恒力化纤”）的实际情况与上述有关法律、法规和规范性文件的规定逐项对照，认为恒力化纤符合现行公司债券政策和面向《公司债券发行与交易管理办法》规定的合格投资者（以下简称“合格投资者”）公开发行公司债券条件的各项规定，具备面向合格投资者公开发行公司债券的资格。
二、恒力化纤本次发行概况
（一）发行规模
本次发行的公司债券规模不超过人民币16亿元（含16亿元），本次公司债券在核准发行后，可以一次发行或分期发行的形式在中国境内面向合格投资者公开发行。具体发行规模及发行期数提请股东大会授权恒力化纤董事会根据恒力化纤资金需求情况和发行时市场情况，在上述范围内确定。
（二）发行对象及向公司股东配售的安排
本次发行的公司债券的发行对象为符合《管理办法》规定的合格投资者，投资者以现金认购。本次发行的公司债券不向恒力化纤股东优先配售。
（三）债券品种和期限
本次发行的公司债券期限不超过5年期（含5年），可以为单一期限品种，也可以为多种期限的混合品种。本次发行的公司债券的具体期限构成和各期限品种的发行规模由股东大会授权恒力化纤董事会在发行前根据相关规定及市场情况确定，并在公司债券募集说明书中予以披露。
（四）票面金额和发行价格
本次发行的公司债券每张面值100元，发行价格按面值平价发行。
（五）债券利率及其确定方式
本次发行的公司债券为固定利率债券，采用单利按年计息，不计复利。具体的债券票面利率由股东大会授权恒力化纤董事会在发行前与主承销商根据市场情况及网下向合格投资者的询价结果在预设区间范围内协商确定。
本次发行的公司债券可设置恒力化纤上调票面利率选择权和投资者回售选择权。是否设置恒力化纤上调票面利率选择权和投资者回售选择权及相关条款具体内容由股东大会授权恒力化纤董事会根据恒力化纤资金需求情况和发行时市场情况确定，并在公司债券募集说明书中予以披露。
（六）发行方式
本次公司债券在核准发行后，可以一次发行或分期发行的形式在中国境内面向合格投资者公开发行。具体方式提请股东大会授权恒力化纤董事会根据市场情况和恒力化纤资金需求情况确定。
（七）募集资金用途
本次发行公司债券的募集资金扣除发行费用后，拟用于偿还恒力化纤债务以及补充流动资金等用途。具体募集资金用途提请股东大会授权恒力化纤董事会根据恒力化纤资金需求情况确定。
（八）担保条款
本次债券由恒力石化股份有限公司为恒力化纤本次债券的本金、利息、违约金、损害赔偿金、实现债权的费用和其他依据法律法规规定应由恒力化纤支付的费用提供不可撤销的连带责任保证。
（九）承销方式
本次债券由主承销商组织承销团，采取余额包销的方式承销。
（十）还本付息
本次债券采用单利按年计息付息，不计复利。每年付息一次，到期一次还本，最后一期利息随本金的兑付一起支付。
（十一）上市安排
本次债券发行完毕后，在满足上市条件的前提下，恒力化纤将向上海证券交易所或其他法律法规允许的交易场所申请公司债券上市交易。本次债券的转让将按照具体交易场所的相关规则执行。
（十二）偿债保障措施
提请股东大会授权恒力化纤董事会在本次公司债券出现预计不能按期偿付债券本息或者到期未能按期偿付债券本息情况时，在法律、法规允许的范围内，根据恒力化纤和市场的具体情况作出包括但不限于如下保障措施：
（1）不向股东分配利润；
（2）暂缓重大对外投资、收购兼并等资本性支出项目的实施；
（3）调减或停发董事和高级管理人员的工资和奖金；
（4）主要责任人不得调离。
（十三）决议的有效期
本次发行公司债券的股东大会决议的有效期为自股东大会审议通过之日起至中国证监会核准本次发行届满24个月内有效。
（十四）关于本次发行公司债券的授权事项
为保证公司高效、有序地完成本次公司债券的发行及上市，依照《公司法》、《证券法》、《管理办法》以及《公司章程》的有关规定，恒力化纤董事会提请股东大会授权董事会，并同意董事会授权董事长或董事长授权的其他人为本次发行的获授权人士，在有关法律、法规、规范性文件允许的范围内全权办理本次公司债券发行及上市的一切相关事宜，具体内容包括但不限于：
1、就本次债券发行事宜向有关监管部门、机构办理审批、登记、备案、核准、同意等手续；
2、在法律、法规、规范性文件允许的范围内，根据公司和市场的具体情况，确定本次发行公司债券的具体发行方案以及修订、调整本次发行公司债券的发行条款，包括但不限于具体发行规模、债券期限、债券品种、债券利率及其确定方式、发行价格、发行方式、发行对象、发行时机、是否分期发行及各期发行金额和期限的安排、募集资金用途、是否设置回售或赎回条款、担保方案、增信安排、信用评级安排、还本付息的期限和方式、具体偿债保障措施、具体申购办法、具体配售安排、债券上市场所等与发行条款有关的一切事宜；
3、执行本次债券发行及申请上市所有必要的步骤（包括但不限于授权、签署、执行、修改、完成与本次债券发行及上市相关的所有必要的文件、合同、协议、合约及根据法律、法规及其他相关规定进行信息披露等；聘请中介机构，办理本次债券发行申报事宜；在本次债券发行完成后，办理本次债券的上市事宜；为本次债券发行选择并聘请债券受托管理人，签署《债券受托管理协议》以及制定《债券持有人会议规则》）及在董事会或其授权代表已就发行作出任何上述行动及步骤的情况下，批准、确认及追认该等行动及步骤；
4、如监管部门对发行公司债券的政策、法律、法规、规范性文件发生变化或市场条件发生变化，除涉及有关法律、法规、规范性文件及本公司章程规定须由股东大会重新表决的事项外，根据监管部门新的法律、法规、规范性文件等政策和意见以及新的市场条件，对本次发行公司债券的具体方案等相关事项进行相应调整，或根据实际情况决定是否继续开展本次发行公司债券的工作；
5、办理公司债券的还本付息、行使调整票面利率选择权或赎回权等事宜，根据相关规定应由股东大会批准的除外；
6、指定本次债券募集资金专用账户，办理与本次债券募集资金管理有关的事项；
7、办理与本次公司债券发行及上市有关的其他一切事项；
8、本授权自股东大会审议通过之日起至上述授权事宜办理完毕之日止。
三、恒力化纤简要财务会计信息
非经特别说明，以下信息中引用的2013年、2014年、2015年财务数据均引用自恒力化纤经审计的2013年、2014年、2015年的审计报告。2016年1-9月数据来源于恒力化纤未经审计的财务报表。
（一）最近三年及一期财务报表
1、合并财务报表
（1）合并资产负债表
单位：万元
（2）合并利润表
单位：万元
（3）合并现金流量表
单位：万元
2、母公司财务报表
（1）资产负债表
单位：万元
（2）利润表
单位：万元
（3）现金流量表
单位：万元
3、恒力化纤最近三年及一期的合并范围变化情况
（1）2016年1-9月
2016年1-9月，恒力化纤合并报表范围较2015年未发生变化。
（2）2015年度
2015年6月，恒力化纤收购苏州苏盛热电有限公司（以下简称“苏盛热电”），苏盛热电与恒力化纤同受实际控制人陈建华、范红卫夫妇控制，构成同一控制下的企业合并。恒力化纤将苏盛热电纳入合并报表范围。根据《企业会计准则第20号-企业合并》规定，恒力化纤对2013年、2014年度恒力化纤及合并财务报表已做了重述。
2015年8月，恒力化纤投资设立全资子公司苏州丙霖贸易有限公司（以下简称“丙霖贸易”），丙霖贸易纳入合并报表范围。
（3）2014年度
2014年，恒力化纤合并报表范围较2013年未发生变化。
（4）2013年度
2013年，恒力化纤合并报表范围较2012年未发生变化。
（二）最近三年及一期的主要财务指标
注1：指标未做年化处理
注2：2016年1-9月数据未经审计
注3：（1）流动比率=流动资产/流动负债
（2）速动比率=（流动资产-存货余额）/流动负债
（3）资产负债率=（负债总额/资产总额）×100
（4）应收账款周转率=营业收入/[(期初应收账款 期末应收账款)/2]
（5）存货周转率=营业成本/[(期初存货 期末存货)/2]
（6）利息保障倍数=（利润总额 计入财务费用的利息支出）/（列入财务费用的利息支出）
（三）恒力化纤最近三年及一期的简要财务分析
目前恒力化纤拥有5家全资子公司，合并报表口径财务数据能够较为全面地反映出恒力化纤整体财务状况，因此恒力化纤管理层以最近三年一期的合并财务报表数据为基础，对资产结构、负债结构、现金流量、偿债能力、盈利能力进行分析如下：
1、资产结构分析
报告期内，恒力化纤的主要资产结构情况如下：
单位：万元、
2013年12月31日、2014年12月31日、2015年12月31日及2016年9月30日，恒力化纤资产总额分别为1，761，298.12万元、1，742，513.86万元、1，753，063.81万元和1，709，547.97万元。报告期内，恒力化纤资产总额呈现轻微波动的趋势，但整体较为稳定。从资产结构上看，恒力化纤流动资产和非流动资产占比相当，符合行业生产经营的特征。
（1）流动资产
报告期内，恒力化纤的流动资产构成情况如下：
单位：万元、
2013年12月31日、2014年12月31日、2015年12月31日和2016年9月30日，恒力化纤的流动资产金额分别为778，153.22万元、869，147.62万元、940，256.93万元和937，359.49万元，恒力化纤流动资产的主要构成为货币资金、应收票据、其他应收款、预付账款和存货，上述五项合计占比分别为92.20、95.98、97.70和98.10，占比呈现上升趋势。随着恒力化纤经营规模的扩大，恒力化纤流动资产金额整体亦呈现上升趋势，2015年恒力化纤流动资产较2014年增加71，109.31万元，主要系收回关联方占用的资金所致。
（2）非流动资产
